Bir aile olacaklardan habersiz Elm Sokağı'na taşınır. Bu sırada, uzun bir aradan sonra, sokakta yaşayan gençler, ölü bir çocuk katili olan Freddy Krueger kabusları görmektedirler. Bu sefer Freddy genç bir çocuğun bedenini ele geçirip gerçek dünyaya dönmeye çalışır.